A rentabilidade, os custos eo risco sistemático da estratégia de negociação de propaganda pós-ganhos-anúncio-deriva

Qi Zhang Charlie X. Cai autor Kevin Keasey.
Este artigo reexamina a rentabilidade da estratégia de negociação pós-ganhos-anúncio-deriva (PEAD) usando uma abordagem prática de simulação que alinha a perspectiva de investimento de um gestor de fundos. Isso nos permite calcular os custos de transação de equilíbrio de seguir uma estratégia PEAD e permite a incorporação explícita de custos de transação. Usando dados dos EUA de 1974 a 2007, mostramos que o método tradicional de estudo de eventos understate o risco e exagera o retorno anormal da estratégia de PEAD. Contabilizando os custos de transação em um quadro de simulação prático, mostramos que não existe retorno anormal (alfa) da estratégia PEAD nas análises de regressão de preços de ativos multifatoriais. Esses resultados são robustos para análises de sub-períodos e medidas de custo de transação alternativas. Os efeitos do tempo intradiário e do risco de informação na estratégia PEAD também são explorados. Em geral, nosso estudo mostra que os aspectos práticos da implementação da estratégia PEAD são de vital importância para avaliar o risco e o retorno da estratégia. Nós fornecemos uma ferramenta prática e analítica que pode ser adotada diretamente pelos gestores de fundos para estudar a estratégia PEAD com seus parâmetros institucionais de custos de transação e cronograma de mercado.
Classificação JEL.
Agradecimentos.
Agradecemos aos dois árbitros anônimos e ao editor da Revista, Professor Cheng-few Lee, pelos seus comentários úteis.
Apêndice 1: Classificação de ganhos surpresa.
Enquanto Foster et al. (1984) constroem dois modelos de séries temporais para calcular a surpresa dos ganhos (ganhos inesperados padronizados-SUE) e medem o significado do PEAD, eles também acham que um simples modelo de caminhada aleatória experiente também funciona. Devido à simplicidade do cálculo, este modelo tem sido amplamente utilizado por estudos subseqüentes (por exemplo, Bernard e Thomas 1989; Chan et al., 1996) e também é adotado aqui como nosso principal método de classificação de ganhos.
Uma vez que o SUE foi calculado para cada trimestre do calendário, os pontos de corte utilizados para classificar o SUE em 10 deciles são baseados no ranking do SUE do trimestre anterior. Foster et al. (1984) primeiro utilizou esse método para resolver o problema do ponto de corte. Em cada trimestre do calendário, os anúncios de lucros com os valores de SUE surpreendentes mais negativos são atribuídos a Decile 1 e aqueles com a surpresa mais positiva Os valores de SUE são atribuídos a Decile 10.
Apêndice 2: Modelo de variável dependente limitado para custos de transação.
Referências.
Informações sobre direitos autorais.
Autores e afiliações.
Qi Zhang 1 Charlie X. Cai 2 autor Kevin Keasey 3 1. Departamento de Contabilidade e Finanças, Leeds University Business School Universidade de Leeds Leeds Reino Unido 2. Departamento de Finanças Bradford University School of Management Bradford Reino Unido 3. Instituto Internacional de Serviços Bancários e Financeiros (IIBFS), Leeds University Business School Universidade de Leeds Leeds Reino Unido.
Sobre este artigo.
Recomendações personalizadas.
Cite o artigo.
.RIS Papers Reference Manager RefWorks Zotero.
.BIB BibTeX JabRef Mendeley.
Compartilhe o artigo.
Acesso ilimitado ao artigo completo Download instantâneo Inclua o imposto de vendas local, se aplicável.
Cite o artigo.
.RIS Papers Reference Manager RefWorks Zotero.
.BIB BibTeX JabRef Mendeley.
Compartilhe o artigo.
Mais de 10 milhões de documentos científicos ao seu alcance.
Switch Edition.
&cópia de; 2017 Springer International Publishing AG. Parte de Springer Nature.

Efeito de anúncio pós-ganhos.
A deriva de anúncios pós-ganhos, ou PEAD é a tendência para que os retornos anormais acumulados de uma ação se espalhem por várias semanas (mesmo vários meses) após anúncio de ganhos positivo. É uma anomalia academicamente bem documentada, primeiramente descoberta por Ball e Brown em 1968 (apresentamos links para vários trabalhos de pesquisa acadêmica relacionados). Desde então, foi estudado e confirmado por inúmeros acadêmicos em muitos mercados internacionais. Existem várias maneiras de definir uma surpresa de lucros (ou formas de filtrar ações com resposta positiva aos ganhos) - ganhos superiores às estimativas dos analistas, ganhos superiores a alguns ganhos médios ou valorização do preço da ação durante o período de anúncio do lucro superior ao esperado. Cada fator mostra uma forte capacidade de previsão para os retornos futuros do estoque e é bom usar alguma combinação de fatores apenas para melhorar o efeito PEAD. Apresentamos uma dessas estratégias a partir do documento de origem relacionado a esta anomalia. Esta estratégia é apresentada em sua forma longa e curta, mas a maioria dos retornos vem do lado longo, por isso não é um problema implementá-la por muito tempo. A pesquisa também mostra que os principais contribuidores de perfuração são pequenos estoques de capitalização, portanto, é recomendável durante a implementação da estratégia.
Razão fundamental.
Esse fenômeno pode ser explicado com uma série de hipóteses. A explicação mais amplamente aceita para esse efeito é o investidor & # 39; sub-reação aos anúncios de ganhos. Também é amplamente acreditado que existe uma forte ligação entre o impulso dos ganhos e o impulso dos preços. Vários estudos também mostram que o dinamismo dos lucros pode ser explicado pelo risco de liquidez, já que o efeito de anúncio pós-lucros parece ser forte em ações de menor capital.
Patrimônio líquido longo curto, anúncio de ganhos, efeito de demonstrações financeiras, colheita de ações.
Estratégia de negociação simples.
O universo de investimento consiste em todas as ações da NYSE, AMEX e NASDAQ, exceto as empresas financeiras e de serviços públicos e ações com preços inferiores a US $ 5. São utilizados dois fatores: EAR (Earnings Announcement Return) e SUE (Earnings inesperados padronizados). O SUE é construído dividindo a surpresa de lucros (calculada como ganhos reais menos ganhos esperados, os ganhos esperados são computados usando um modo de caminhada aleatória sazonal com deriva) pelo desvio padrão de surpresas de lucros. EAR é o retorno anormal da empresa registrada em uma janela de três dias centrada na última data de anúncio, em excesso do retorno de uma carteira de empresas com exposições de risco similares.
As ações são classificadas em quintiles com base no EAR e SUE. Para evitar o viés avançado, os dados do trimestre anterior são utilizados para classificar os estoques. Os estoques são ponderados igualmente em cada quintil. O investidor adota estoque longo da intersecção dos quintis superiores de SUE e EAR e tira estoque curto da interseção dos quintis inferiores SUE e EAR no segundo dia após o anúncio de ganhos reais e mantém o portfólio um quarto (ou 60 dias úteis). O portfólio é reequilibrado a cada trimestre.
Papel Fonte.
Brandt, Kishore, Santa-Clara, Venkatachalam: os anúncios de ganhos estão cheios de surpresas.
Estudamos a deriva nos retornos das carteiras formadas com base na reação do preço das ações em torno dos anúncios de ganhos. O Earnings Announcement Return (EAR) captura a reação do mercado a informações inesperadas contidas na versão de ganhos da empresa. Além das notícias de ganhos reais, isso inclui informações inesperadas sobre vendas, margens, investimento e outras informações menos tangíveis comunicadas em torno do anúncio de ganhos. Uma estratégia que compra e vende empresas classificadas em EAR produz um retorno anormal médio de 7,55% ao ano, 1,3% a mais do que uma estratégia baseada na tradicional medida de surpresa salarial, SUE. O drift do anúncio de ganhos pós para a estratégia EAR é mais forte do que a propagação de anúncios de ganhos pós para a SUE. Mais importante ainda, ao contrário de SUE, a estratégia EAR retorna não mostra uma reversão após 3 trimestres. As estratégias EAR e SUE parecem ser independentes uma da outra. Uma estratégia que explora ambas as informações gera retornos anormais de cerca de 12,5% em uma base anual.
Outros documentos.
Chan, Jagadeesh, Lakonishok: estratégias de impulso.
Relacionamos a previsibilidade dos retornos futuros dos retornos passados ​​para a subentensão do mercado à informação, com foco em notícias de ganhos passados. Retorno passado e ganhos passados ​​surgem, cada um prevê grandes desvios em retornos futuros depois de controlar o outro. Há poucas evidências de reversões subsequentes nos retornos das ações com alto preço e dinamização dos ganhos. O risco de mercado, o tamanho e os efeitos do livro para o mercado não explicam as derivações. As previsões de ganhos dos analistas de segurança também respondem com lentidão às notícias passadas, especialmente no caso de ações com a pior performance passada. Os resultados sugerem um mercado que responda apenas gradualmente a novas informações.
Este documento preenche um vazio na literatura de eficiência de mercado testando a presença de deriva de anúncio pós-lucro no mercado não norte-americano. Testamos a deriva usando medidas de surpresa de ganhos alternativos com base em: (i) a série temporal de ganhos; (ii) preços de mercado; e (iii) previsões de analistas. Usando cada uma das medidas, encontramos evidências de uma significativa deriva de anúncios pós-ganhos, robustos para controles alternativos para riscos e efeitos de microestrutura de mercado. Usando uma análise unidimensional, a medida baseada nos preços da surpresa dos ganhos provoca uma deriva mais forte e, usando uma análise bidimensional, a deriva associada à medida baseada nos preços quase implica a derivação associada às outras duas medidas. Nossa conclusão é que o mercado de ações do Reino Unido é ineficiente em relação à informação de ganhos corporativos publicamente disponível. Esta evidência fornece confirmação fora da amostra da deriva de anúncio pós-ganhos documentada nos EUA.
Este artigo investiga os componentes do risco de liquidez que são importantes para anomalias de preços de ativos. A liquidez de nível firme é decomposta em efeitos de preços variáveis ​​e fixos e estimativa de dados intraday para o período 1983-2001. As variações sistemáticas inesperadas (em todo o mercado) do componente variável, em vez da componente fixa da liquidez, são avaliadas no contexto dos retornos da carteira de desvio de impulso e pós-lucro (PEAD). Como o componente variável geralmente está associado a informações privadas (por exemplo, Kyle (1985)), os resultados sugerem que uma parte substancial do impulso e retornos de PEAD pode ser vista como compensação pelas variações inesperadas na proporção agregada de comerciantes informados para comerciantes de ruído .
Este artigo examina a relação entre retornos de anúncios pós-ganhos e diferentes medidas de volume na data do lucro. Nós achamos que os retornos pós-evento estão aumentando estritamente no componente de volume que é inexplicável por atividade de negociação anterior. Interpretamos o volume inexplicável como um indicador de divergência de opinião entre os investidores e concluimos que os retornos pós-evento estão aumentando na divergência de opinião ex-ante. Nossa evidência é consistente com Varian (1985), que sugere que a divergência de opinião pode ser tratada como um fator de risco adicional que afeta os preços dos ativos.
Este artigo examina se o impulso dos ganhos e o impulso dos preços estão relacionados. Tanto em séries temporais quanto em testes transversais de preços de ativos, achamos que o impulso de preços é capturado pelo componente sistemático do impulso dos lucros. O poder preditivo dos retornos passados ​​é subsumido por uma carteira de investimento zero que é longa em ações com altas surpresas de lucros e baixa em ações com baixas surpresas de lucros. Além disso, retorna ao portfólio de investimentos zero com base nos ganhos que é longo em ações com altas surpresas de lucros. Além disso, os retornos da carteira de investimentos zero com base nos ganhos estão significativamente relacionados às atividades macroeconômicas futuras, incluindo o crescimento do PIB, produção industrial, consumo, renda do trabalho, inflação e retornos do T-bill. Nossos resultados têm implicações para o modelo de quatro fatores de Carhart e sugerem que o fator preço-impulso no modelo de Carhart é apenas um proxy ruidoso para o portfólio de hedge baseado em ganhos-impulso, o PMN.
Eu mostro como uma derivação pós-anúncio pode ser gerada em um modelo com investidores totalmente racionais que interpretam a informação pública de forma diferente. A interpretação diferencial da informação transforma a informação pública em bruto em informações confidenciais privadas. Se os investidores reconhecerem sua capacidade limitada de interpretar a informação, buscarão opiniões de outros investidores em preços. O comércio de ruído evita que os investidores aprendam a interpretação do consenso de mercado do anúncio a partir da observação de um único preço. Mas se a negociação de ruído segue um processo de reversão média, os investidores podem gradualmente aprender o consenso do mercado a partir da observação de uma série de preços. À medida que os investidores se tornam mais confiantes sobre a interpretação do anúncio, eles colocam mais peso nisso e o anúncio é gradualmente incorporado nos preços, o que gera uma deriva pós-anúncio. O modelo representa todos os principais fatos empíricos relacionados à deriva pós-anúncio e oferece duas novas implicações testáveis. Se, além disso, os investidores cometem erros ao extrair informações dos preços, o modelo também gera impulso.
O lucro contábil resume o desempenho financeiro corporativo periódico e é um determinante chave dos preços das ações. Revisamos a pesquisa sobre a utilidade dos ganhos contábeis, incluindo pesquisa sobre o vínculo entre ganhos contábeis e valor da empresa e pesquisa sobre a utilidade dos resultados contábeis em relação a outras informações contábeis e não contábeis. Também analisamos a pesquisa sobre as características dos resultados contábeis que o tornam útil para os investidores, incluindo o processo contábil de competência, a contabilidade de valor justo e a convenção do conservadorismo. Acabamos por resumir a pesquisa que identifica situações em que os investidores parecem mal interpretar os ganhos e outras informações contábeis que levam ao mispricing de segurança.
O artigo mostra que a deriva do anúncio pós-lucro é mais forte para os conglomerados, apesar de os conglomerados serem maiores, mais líquidos e pesquisados ​​mais ativamente pelos investidores. Nós atribuímos essa descoberta ao processamento de informações mais lentas sobre empresas complexas e mostramos que a derivação do anúncio pós-lucro está positivamente relacionada a medidas de complexidade de conglomerados. Nós também achamos que a derivação do anúncio pós-ganhos é mais forte para os novos conglomerados do que para os conglomerados existentes e que os investidores estão mais confusos com as empresas complicadas que se expandem a partir de dentro do que as empresas que se diversificam em novos segmentos de negócios através de fusões e aquisições.
Neste artigo, nós testamos se a derivação bem documentada do anúncio pós-ganhos é uma manifestação de uma reação exagerada do investidor para notícias de ganhos extremamente boas ou ruins, em vez de uma malfeição do mercado, como é comumente interpretado. Usando a reação do mercado às surpresas extremas de ganhos (ou seja, SUE) no trimestre Qt como ponto de referência, mostramos que as empresas que denunciam SUE no trimestre Qt + 1 que confirmam seus rankings iniciais de SUE nos quintis SUE mais altos ou mais baixos pelo segundo trimestre consecutivo gerar uma corrida de preço incremental que se move na mesma direção que a do SUE inicial. No entanto, o impacto do preço do sinal SUE confirmado é mais fraco que o de sua contrapartida inicial SUE. Por outro lado, as empresas que denunciam a desconfirmação da SUE que falham que essas empresas mantenham (se afastar) suas posições na experiência de quintil superior (inferior) da SUE com uma forte inversão de preços. Nossas descobertas são robustas para a regressão Fara-French de três fator-diários estendida pelo fator momentum e uma série de testes de robustez. As evidências relatadas neste estudo não são consistentes com a visão predominante de que os investidores não reagiram às notícias de ganhos. Pelo contrário, nossa descoberta sugere uma reação excessiva de investidores a sinais SUE extremos.
Nós levantamos a hipótese de que a deriva do anúncio pós-lucro (PEAD) é causada por uma falta de reação dos investidores de longo prazo, uma vez que eles não prestam muita atenção aos eventos de curto prazo. De acordo com a hipótese, as observações empíricas mostram que as ações detidas principalmente por investidores de longo prazo exibem um forte PEAD, enquanto as ações detidas principalmente por investidores de curto prazo não. Os resultados ainda são robustos mesmo depois que os custos de transação, reconhecimento de investidores, desatenção temporal e reversão de surpresas de lucros são controlados.
Este artigo investiga a robustez da propagação pós-ganhos-anúncio (PEAD) em uma perspectiva de sinal de preço, ao contrário da literatura tradicional que se concentra em sinal fundamental. O período estudado é 2003-2015, para quatro principais índices dos EUA. Os resultados sugerem que alguns agentes econômicos são muito lentos para integrar a informação, embora ainda tenham um grande impacto no mercado. Encontramos uma forte evidência empírica da preeminência desse viés para os estoques de Momentum em vez de chips azuis ou pequenas capitulações não-Momentum. Mesmo desafiando a estratégia, a conclusão continua forte com retornos anormais relacionados a essa ineficiência do mercado, com melhores retornos para sinais positivos do que negativos. Nós escolhemos a Nasdaq Composite como a espinha dorsal do nosso desenvolvimento, pois é o índice mais próximo do campo de especialização da Uncia. Para os índices conhecidos como Momentum, encontramos uma forte previsibilidade da exposição líquida sistemática, sendo esta última uma conseqüência das posições longas e curtas implicadas pelos sinais de ganhos.

A rentabilidade, os custos eo risco sistemático da estratégia de negociação de propaganda pós-ganhos-anúncio-deriva.
Qi Zhang Charlie X. Cai autor Kevin Keasey.
Este artigo reexamina a rentabilidade da estratégia de negociação pós-ganhos-anúncio-deriva (PEAD) usando uma abordagem prática de simulação que alinha a perspectiva de investimento de um gestor de fundos. Isso nos permite calcular os custos de transação de equilíbrio de seguir uma estratégia PEAD e permite a incorporação explícita de custos de transação. Usando dados dos EUA de 1974 a 2007, mostramos que o método tradicional de estudo de eventos understate o risco e exagera o retorno anormal da estratégia de PEAD. Contabilizando os custos de transação em um quadro de simulação prático, mostramos que não existe retorno anormal (alfa) da estratégia PEAD nas análises de regressão de preços de ativos multifatoriais. Esses resultados são robustos para análises de sub-períodos e medidas de custo de transação alternativas. Os efeitos do tempo intradiário e do risco de informação na estratégia PEAD também são explorados. Em geral, nosso estudo mostra que os aspectos práticos da implementação da estratégia PEAD são de vital importância para avaliar o risco e o retorno da estratégia. Nós fornecemos uma ferramenta prática e analítica que pode ser adotada diretamente pelos gestores de fundos para estudar a estratégia PEAD com seus parâmetros institucionais de custos de transação e cronograma de mercado.
Classificação JEL.
Agradecimentos.
Agradecemos aos dois árbitros anônimos e ao editor da Revista, Professor Cheng-few Lee, pelos seus comentários úteis.
Apêndice 1: Classificação de ganhos surpresa.
Enquanto Foster et al. (1984) constroem dois modelos de séries temporais para calcular a surpresa dos ganhos (ganhos inesperados padronizados-SUE) e medem o significado do PEAD, eles também acham que um simples modelo de caminhada aleatória experiente também funciona. Devido à simplicidade do cálculo, este modelo tem sido amplamente utilizado por estudos subseqüentes (por exemplo, Bernard e Thomas 1989; Chan et al., 1996) e também é adotado aqui como nosso principal método de classificação de ganhos.
Uma vez que o SUE foi calculado para cada trimestre do calendário, os pontos de corte utilizados para classificar o SUE em 10 deciles são baseados no ranking do SUE do trimestre anterior. Foster et al. (1984) primeiro utilizou esse método para resolver o problema do ponto de corte. Em cada trimestre do calendário, os anúncios de lucros com os valores de SUE surpreendentes mais negativos são atribuídos a Decile 1 e aqueles com a surpresa mais positiva Os valores de SUE são atribuídos a Decile 10.
Apêndice 2: Modelo de variável dependente limitado para custos de transação.
Referências.
Informações sobre direitos autorais.
Autores e afiliações.
Qi Zhang 1 Charlie X. Cai 2 autor Kevin Keasey 3 1. Departamento de Contabilidade e Finanças, Leeds University Business School Universidade de Leeds Leeds Reino Unido 2. Departamento de Finanças Bradford University School of Management Bradford Reino Unido 3. Instituto Internacional de Serviços Bancários e Financeiros (IIBFS), Leeds University Business School Universidade de Leeds Leeds Reino Unido.
Sobre este artigo.
Recomendações personalizadas.
Cite o artigo.
.RIS Papers Reference Manager RefWorks Zotero.
.BIB BibTeX JabRef Mendeley.
Compartilhe o artigo.
Acesso ilimitado ao artigo completo Download instantâneo Inclua o imposto de vendas local, se aplicável.
Cite o artigo.
.RIS Papers Reference Manager RefWorks Zotero.
.BIB BibTeX JabRef Mendeley.
Compartilhe o artigo.
Mais de 10 milhões de documentos científicos ao seu alcance.
Switch Edition.
&cópia de; 2017 Springer International Publishing AG. Parte de Springer Nature.

Estratégia de negociação de derivação de anúncios pós-venda
Esta é uma estratégia de negociação simples de deriva de anúncios pós-ganhos (PEAD) que tenta aproveitar a diferença entre os ganhos reportados e as estimativas de ganhos. As estimativas de ganhos (lucro por ação ou EPS) são bastante utilizadas tanto na análise quantitativa quanto no estoque fundamental como indicadores prospectivos do desempenho das ações e quando ocorre uma discrepância entre as estimativas e os ganhos efectivamente reportados, também conhecida como uma surpresa salarial, os estoques tendem a derivar em uma direção positiva ou negativa (derivação de anúncio pós-lucro).
Nesta estratégia, eu simplesmente seguirei a direção dessa surpresa e mantenho posições longas / curtas nos próximos três dias úteis. No entanto, ao contrário das estratégias tradicionais do PEAD, uso as estimativas de ganhos de Crowdsourced em vez da média analista de Wall Street. Isso ocorre porque as estimativas de lucros de Crowdsourced podem ser mais precisas do que a média da rua em 65% do tempo conforme discutido neste whitepaper.
Embora ainda não possamos testar a versão da Rua, confira a estratégia abaixo usando as estimativas de ganhos Crowdsourced de Estimed e me avise o que você acha!
Conjunto de dados: o conjunto de dados completo usado é Estimativas de Consenso da Estimativa e o conjunto de dados do calendário de ganhos do EventVestor & # 39; s.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
apenas uma versão longa.
Aqui está a folha de lágrima do backtest da Seong. O beta rolante é muito bom. Ainda não estou entusiasmado com os retornos mensais - eles são muito desiguais.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Para aqueles interessados ​​em aprender mais sobre estimativas de crowdsourced e Estimize, junte-se a nós para o nosso seminário web em 1º de março de 2016, 6PM EST.
Seremos acompanhados por Vinesh Jha, CEO da ExtractAlpha, e Leigh Drogen, CEO da Estimize.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Obrigado a todos que se juntaram ao webinar! Nós pedimos algumas ótimas perguntas.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Boa apresentação na outra noite no webinar. Eu sou novo em Quantopian e algo trading em geral, mas tenho trabalhado no meu caminho através do site e aprendendo o que posso. Eu tenho jogado com os dados de Estimativa e a sua amostra de algo há algumas semanas e tive algumas perguntas.
Depois de fazer alguns backtesting e olhar para os logs, não aparece o & # 39; num_estimates & # 39; O fator na tela da amostra está funcionando. Parece que qualquer estoque com até mesmo uma única estimativa de estimativa está sendo aceito (assumindo que atende aos outros critérios da tela). Eu estou negligenciando algo ou isso não está funcionando corretamente?
Também estou querendo trabalhar com os dados EventVestor Earnning Calendar para puxar o & # 39; calendário_time & # 39; informações para que eu possa dizer se um relatório de ganhos foi antes do mercado aberto ou após fechar, mas estou confuso quanto a como acessar essa informação. Parece que normalmente com o Pipeline você chama o conjunto de dados, como (para Estimativa):
e a partir daí você pode configurar seus fatores de acordo com os cabeçalhos da tabela encontrados nas informações do caderno, como:
Mas com os dados EventVestor, parece que você deve chamar os fatores na importação:
Em caso afirmativo, como você sabe quais são os fatores chamados no conjunto de dados (como "BusinessDaysUntilNextEarnings & quot;)"? Se eu quisesse chamar & # 39; calendar_time & # 39; o que eu usaria e como eu poderia encontrar outras informações, como a "data de assinatura"?
Desculpe-me se alguma dessas coisas está me encarando no rosto e eu estou perdendo.
Estas são realmente ótimas perguntas!
Para o primeiro sobre o número de estimativas, você está certo, parece que não está sendo levado em consideração. Eu arquivei uma questão interna sobre por que essa filtragem não está funcionando e um backtest anexado com esse filtro foi removido.
Quanto ao Calendário de ganhos, você pode acessar o dia em que o anúncio de ganhos acontecer com algo como:
Embora o algoritmo negocie 1 dia útil completo após o anúncio (seja ou não antes / depois do mercado), estamos trabalhando na adição de uma maneira de indicar o mercado Antes / Depois, mas eu não tenho uma linha de tempo específica para voce.
Deixe-me saber se alguma coisa é confusa ou se você tem outras questões,
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Obrigado, Seong. Eu não percebi que os dados de Before / After não foram implementados ainda. Eu vou manter um olho para fora para isso e uma atualização sobre o número de estimativas filtro.
Uma outra pergunta; Quantos dados de backtesting são levados em consideração para o concurso? Se acharmos algo interessante usando um conjunto de dados que não tem muito histórico (como Estimize ou Sentdex Sentiment Analysis), como isso afetaria a pontuação de backtesting?
Oi Scott, desde que o conjunto de dados possa executar um backtest de 2 anos que termine na data da submissão, você deve estar certo para o concurso. Cada um desses conjuntos de dados tem dados suficientes para isso.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Para todos aqueles que seguem este tópico, nós fizemos uma alteração na forma como você acessa o fator BusinessDays para anúncios de ganhos:
de quantopian. pipeline. data. eventvestor. factors import (BusinessDaysUntilNextEarnings, BusinessDaysSincePreviousEarnings)
Isso mudou para:
de quantopian. pipeline. factors. eventvestor import (BusinessDaysUntilNextEarnings, BusinessDaysSincePreviousEarnings)
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Leverage limite a um e executar em um prazo mais curto.
No seminário on-line, Leigh mencionou a idéia de usar a direção dos ganhos como um sinal de impulso para negociações de médio e longo prazos.
Apenas lançando idéias - Como um fator de pipeline, você poderia calcular a porcentagem média de variação nas revisões que levaram a um anúncio de ganhos e usá-lo como um fator alfa.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
O IB tem uma comissão de US $ 1 por direito comercial? Eu adicionei set_commission (commission. PerTrade (custo = 1,00)) e execute alguns backtests.
O algo funciona bem com 50k + mas abaixo de 50k o algo começa a perder retorna ao ponto onde é negativo com 10k.
Alguma sugestão sobre como aproveitar este algoritmo com 10k?
Uma idéia é mantê-la longa e usar Robinhood. Peter Bakker postou uma versão longa do algoritmo para o início desse tópico. Isso pode funcionar com o modelo de zero comissão do Robinhood.
A parte mais difícil disso aguardaria T + 3 dias para liquidação em dinheiro, a menos que você tivesse Robinhood Instant.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Recentemente, percebemos que o conjunto de dados padrão do pipeline não forneceu consistentemente os ganhos relatados no trimestre atual. Isso significava que, para certos valores mobiliários, você não garantiu absolutamente os dados adequados do trimestre ao fazer a chamada do pipeline. Embora viêssemos principalmente este problema com os espaços de nomes baseados em wall_street, o problema ocorreu também para os espaços de nome estimados. Para corrigir esse problema, criamos quatro novos fatores de pipeline que garantirão que você obtenha dados do próximo ou último trimestre.
Você pode encontrar estes namespaces através da seguinte declaração de importação: from quantopian. pipeline. data. estimize import (ConsensusEstimizeEPS, ConsensusWallstreetEPS, ConsensusEstimizeRevenue, ConsensusWallstreetRevenue)
O algoritmo original foi atualizado para usar esses novos fatores. O algoritmo também foi atualizado para melhorar o deslizamento & amp; comissões, além de oferecer melhorias quanto à Meia.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Quando eu tento executar a versão longa de Peter, eu recebo o seguinte erro:
Exceção de tempo de execução; erro de importação, nenhum módulo de fatores de nome.
para a seguinte linha de código:
de quantopian. pipeline. data. eventvestor. factors import (
Após a publicação de Peter, fizemos alguma refatoração do namespace para os fatores. Em vez disso, deve ser:
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
O que é diferente com seu algoritmo e o principal aqui? Você se importaria de publicar aqui para que outros possam se beneficiar da solução de problemas.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
O meu também usa dados Accern. O que eu quero fazer é especificar em handle_data que se eu não tiver mantido o estoque durante a noite / 1 dia, então não tente vendê-lo. Então eu tentei adicionar can_trade = context. stocks_held. get (security) & gt; = 1 e depois ter del context. stocks_held [segurança], mas isso parece causar problemas.
De qualquer forma, posso me certificar de não vender se uma segurança atingir um limite ou parar a menos que eu tenha tido o estoque pelo menos um dia e não confunda o cronograma que irá vender o estoque após 5 dias?
Parece obter melhores resultados usando Accern WeightedSentimentByVolatility nos últimos 2 dias. Eu também tenho que fazer alguns testes em pontuação de impacto, já que os dados do Calendário de Eventos foram corrigidos.
Então, minha lógica estava errada sobre isso antes. Isso foi definido como can_trade = context. stocks_held. get (segurança) & lt; = 1, copiar / colar problema.
Eu estou executando mais testes agora, mas existe de qualquer maneira para acelerar o teste de back-testing. É tão lento uma vez que eu adiciono no Accern. Estou fazendo algo errado que está causando isso?
Então, eu coloco o can_trade na forma como ele mostra na atualização acima e obteve o problema novamente. Eu também tenho del context. stocks_held [security] descomentado na seção handle_data. Então parece estar relacionado a isso.
Ocorreu um erro de tempo de execução.
KeyError: Equity (7254, symbol = u & # 39; SWY & # 39 ;, asset_name = u & # 39; SAFEWAY INC & # 39 ;, exchange = u & # 39; NEW YORK STOCK EXCHANGE & # 39 ;, start_date = Timestamp (& # 39 ; 1993-01-04 00: 00: 00 + 0000 & # 39 ;, tz = & # 39; UTC & # 39;), end_date = Timestamp (& # 39; 2015-01-29 00: 00: 00 + 0000 & # 39 ;, tz = & # 39; UTC & # 39;), first_traded = Nenhum, auto_close_date = Timestamp (& # 39; 2015-02-03 00: 00: 00 + 0000 & # 39 ;, tz = & # 39; UTC & # 39;))
. ALGORITMO DE USUÁRIO: 173, em ordem_posiçõesGo para IDE.
Aqui está a minha versão mais recente, melhor retorno e adicionado PvR para ele. No entanto, o código PvR está mostrando shorts acontecendo e dinheiro negativo, bem como alavanca acima 1. Eu não sei por que isso está acontecendo. Qualquer ajuda seria muito apreciada.
Obrigado por compartilhar. É realmente interessante como você combinou os novos dados do sentimento da Accern, juntamente com as estimativas de ganhos da estimativa. Quero ajudá-lo a solucionar problemas - mas, ao clonar seu algoritmo, parece que você não experimenta KeyErrors. Isso ainda é um problema para você? Ou é a principal preocupação agora as posições curtas que o PVR está segurando?
Quanto ao desempenho, acho que há algumas maneiras de melhorar isso, mas gostaria de me concentrar no primeiro problema em questão.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Eu gostaria de me certificar de que não é curto, venha dinheiro negativo e não acima de 0,95 alavancagem primeiro, mas eu adoraria ver como fazer isso melhor e ansioso para ver o que PvR você e outros são capaz de obter.
Também acho que não recebo o erro mais porque eu comentei a função del depois depois de eu vender com base no limite ou parar na área de dados do identificador.
Aqui estão algumas melhorias que eu encontrei. Parece que, na inicialização, você pode combinar todas as telas na máscara para o top_sentiment, assim:
Também em ordem_posições, parece que a lógica de saída que eu usei antes não estava funcionando conforme necessário. Isso parece mais próximo do que você quer usar:
Parece também que executar handle_data a cada minuto vai abrandar bastante o seu algoritmo e levará às posições curtas que você está vendo porque agora, não há verificação de pedidos abertos para que você possa estar colocando 2 pedidos subseqüentes para a mesma segurança porque significava suas condições de parada. Você pode corrigir isso adicionando um rápido, se não get_open_orders (segurança). Para melhorias de velocidade, eu sugiro mover isso para um método de schedule_function.
Aqui é o exemplo completo:
Não tenho certeza de como isso afetará os resultados, mas acho que será um bom ponto de partida para você melhorar.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Inspirado na sua ideia, tomei uma facada na criação da minha própria versão usando o novo sentimento da Accern para negociar anúncios de ganhos. Isso simplesmente usa o sentimento do artigo do dia anterior para manter posições. Veja aqui: quantopian / posts / long-slash-short-earnings-sentiment-trading-strategy.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Muito agradável!! Ainda estou jogando com o código que você forneceu. Eu vou clonar sua outra estratégia e jogar com isso também. Obrigado por toda a ajuda sobre este e excelente trabalho sobre a nova estratégia. I'll let you know when I get the one above working perfect or if I come across additional issues.
There seems to be issues (in about half the cases) where the data is not correctly synced to the appropriate date window. This happens when the Estimize data is missing an entry, then the algorithm uses the prior quarter. Is it possible to check that the "release_date" field is within.
2 days or so of the current day to avoid this issue?
This is a different version of this algorithm that uses news sentiment but it also includes the release_date field within 7 days of the earnings announcement. The factor I'm using is this DaysSinceRelease Custom Factor.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Any update on the "Before/After market" indicador? Currently there is no way to get Before/After market for earning reports in pipelines.
Access to the Estimize dataset will temporarily be shut down starting today.
We've identified an issue with the Estimize dataset that prevented updates to the data starting June, 2016. All subscribers have been notified and we are taking steps to implement a solution.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Any updates on this dataset ? My only profitable strategy relies on this dataset.
Hey, I am trying to run the samples here and get an error for the Estimize imports. Are the libararies still supported, or were they discontinued in 2016? Obrigado pela ajuda.
Hi Shiva and William,
We are actively working on fixing this dataset. It's up on our staging environment and we are doing some testing now before pushing it to our production environment. I'll post here when we ship the fix.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian. Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
Wondering whether this has now been resolved?
Desculpe, algo deu errado. Tente novamente ou contate-nos enviando comentários.
Você enviou um ticket de suporte com sucesso.
Nossa equipe de suporte estará em contato em breve.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian.
Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.
O material deste site é fornecido apenas para fins informativos e não constitui uma oferta de venda, uma solicitação de compra ou uma recomendação ou endosso para qualquer segurança ou estratégia, nem constitui uma oferta de prestação de serviços de consultoria de investimento pela Quantopian.
Além disso, o material não oferece nenhuma opinião em relação à adequação de qualquer segurança ou investimento específico. Nenhuma informação contida neste documento deve ser considerada como uma sugestão para se envolver ou abster-se de qualquer curso de ação relacionado ao investimento, já que nenhuma das empresas atacadas ou nenhuma das suas afiliadas está a comprometer-se a fornecer conselhos de investimento, atuar como conselheiro de qualquer plano ou entidade sujeito a A Lei de Segurança de Renda de Aposentadoria do Empregado de 1974, conforme alterada, conta de aposentadoria individual ou anuidade de aposentadoria individual, ou dar conselhos em capacidade fiduciária em relação aos materiais aqui apresentados. Se você é um aposentadorio individual ou outro investidor, entre em contato com seu consultor financeiro ou outro fiduciário não relacionado a Quantopian sobre se qualquer idéia, estratégia, produto ou serviço de investimento descrito aqui pode ser apropriado para suas circunstâncias. Todos os investimentos envolvem risco, incluindo perda de principal. A Quantopian não oferece garantias sobre a precisão ou integridade das opiniões expressas no site. Os pontos de vista estão sujeitos a alterações e podem ter se tornado pouco confiáveis ​​por vários motivos, incluindo mudanças nas condições do mercado ou nas circunstâncias econômicas.